Benchmark Priors Revisited : On Adaptive Shrinkage and the Supermodel Effect in Bayesian Model Averaging /
Default prior choices fixing Zellner's g are predominant in the Bayesian Model Averaging literature, but tend to concentrate posterior mass on a tiny set of models. The paper demonstrates this supermodel effect and proposes to address it by a hyper-g prior, whose data-dependent shrinkage adapts...
| מחבר ראשי: | Feldkircher, Martin |
|---|---|
| מחברים אחרים: | Zeugner, Stefan |
| פורמט: | כתב-עת |
| שפה: | English |
| יצא לאור: |
Washington, D.C. :
International Monetary Fund,
2009.
|
| סדרה: | IMF Working Papers; Working Paper ;
No. 2009/202 |
| גישה מקוונת: | Full text available on IMF |
פריטים דומים
-
System Priors : Formulating Priors about DSGE Models' Properties /
מאת: Andrle, Michal
יצא לאור: (2013) -
Prior Processes and Their Applications
מאת: Phadia
יצא לאור: (2013) -
System Priors for Econometric Time Series /
מאת: Andrle, Michal
יצא לאור: (2016) -
The Incidence and Effectiveness of Prior Actions in IMF-supported Programs /
מאת: Ramakrishnan, Uma
יצא לאור: (2006) -
Benchmarking for effective network management /
מאת: Terplan, Kornel
יצא לאור: (1995)